包括ETF(交易型開(kāi)放式指數(shù)基金)、指數(shù)型LOF(上市型開(kāi)放式基金)在內(nèi)，近年來(lái)上市指數(shù)基金發(fā)展迅猛。上海證券交易所近日發(fā)布相關(guān)指引，規(guī)范上市指數(shù)基金開(kāi)發(fā)等業(yè)務(wù)活動(dòng)，以促進(jìn)指數(shù)基金持續(xù)健康發(fā)展，保護(hù)投資者合法權(quán)益。

根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《公開(kāi)募集證券投資基金運(yùn)作指引第3號(hào)——指數(shù)基金指引》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《指數(shù)基金指引》)要求，22日發(fā)布的《上海證券交易所基金自律監(jiān)管規(guī)則適用指引第1號(hào)——指數(shù)基金開(kāi)發(fā)》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《指數(shù)基金開(kāi)發(fā)》)，進(jìn)一步明確了ETF等上市指數(shù)基金的具體監(jiān)管要求。

《指數(shù)基金開(kāi)發(fā)》的適用范圍為指數(shù)基金，指符合《指數(shù)基金指引》規(guī)定并在上交所上市交易的采用完全復(fù)制或抽樣復(fù)制方式進(jìn)行投資運(yùn)作的ETF和指數(shù)型LOF。

《指數(shù)基金開(kāi)發(fā)》規(guī)定了新開(kāi)發(fā)指數(shù)基金標(biāo)的指數(shù)質(zhì)量的具體指標(biāo)，包括成分券數(shù)量、權(quán)重分布、指數(shù)運(yùn)行時(shí)間、流動(dòng)性等。根據(jù)“新老劃斷”原則，《指數(shù)基金開(kāi)發(fā)》施行前已經(jīng)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)或注冊(cè)的指數(shù)基金不受其指標(biāo)限制。

在明確指數(shù)基金開(kāi)發(fā)程序的同時(shí)，《指數(shù)基金開(kāi)發(fā)》要求指數(shù)基金在上市前完成建倉(cāng)，使基金的投資組合比例符合有關(guān)法律法規(guī)、部門(mén)規(guī)章、規(guī)范性文件的規(guī)定和基金合同等法律文件的約定，體現(xiàn)指數(shù)基金跟蹤指數(shù)的基本特征。

上交所相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，近年來(lái)，按照證監(jiān)會(huì)統(tǒng)一部署，上交所堅(jiān)持穩(wěn)中求進(jìn)工作總基調(diào)，積極推動(dòng)上交所基金市場(chǎng)創(chuàng)新產(chǎn)品發(fā)展、完善產(chǎn)品布局，引導(dǎo)資源有效配置、助推實(shí)體經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展、搭建境內(nèi)外市場(chǎng)互聯(lián)互通橋梁。

目前，上交所上市指數(shù)基金品種涵蓋股票、債券、商品、跨境、貨幣，已成為投資者資產(chǎn)配置的重要工具和資本市場(chǎng)重要參與力量。

截至2020年底，上交所ETF規(guī)模超9000億元，較2019年底增長(zhǎng)逾50%。2020年全年，上交所ETF成交額超10萬(wàn)億元，其中權(quán)益類(lèi)ETF(含跨境ETF)成交額達(dá)4.76萬(wàn)億元。